Oro (XAUUSD) e Argento: Rally su Turbolenza Politica e Dati USA Deboli

L’oro (XAUUSD) ha raggiunto il massimo a due settimane, attestandosi intorno a 3.385 USD mercoledì. L’aumento si è verificato in un contesto di incertezza politica, a seguito della rimozione da parte del presidente Donald Trump della Governatrice della Fed, Lisa Cook. I mercati hanno interpretato questa mossa come una sfida all’indipendenza della Fed. Di conseguenza, gli investitori si sono orientati verso l’oro in quanto bene rifugio.

Inoltre, le aspettative di tagli dei tassi hanno ulteriormente sostenuto il prezzo dell’oro. Il presidente della Fed, Jerome Powell, ha segnalato un possibile taglio a settembre. I trader hanno aumentato le loro scommesse su un allentamento monetario, nonostante i persistenti rischi inflazionistici.

D’altro canto, gli ordini di beni durevoli negli USA sono diminuiti del 2,8% a luglio, dopo un forte calo del 9,4% a giugno. Questo calo, pur essendo leggermente migliore del previsto 4%, evidenzia un indebolimento della domanda. Le aziende avevano anticipato gli import per evitare nuove tariffe, con conseguente allentamento degli ordini attualmente.

Inoltre, gli ordini nel settore manifatturiero sono diminuiti del 4%, mentre gli ordini per aerei non destinati alla difesa sono calati del 32,7%. Di conseguenza, questi dati indicano un rallentamento della dinamica economica. Pertanto, le crescenti preoccupazioni per la crescita rafforzano la domanda di beni rifugio per l’oro. Inoltre, la debolezza del settore manifatturiero rende ancora più probabile un taglio dei tassi da parte della Fed, fornendo ulteriore sostegno al prezzo dell’oro.

I mercati attendono ora i dati sul PIL degli USA e sull’inflazione PCE, che forniranno indicazioni chiave per l’oro. Una crescita robusta o un’inflazione in accelerazione potrebbero rafforzare il dollaro e pesare sull’oro.

Analisi Tecnica dell’Oro

Grafico Giornaliero XAUUSD – Triangolo Ascendente

Il grafico giornaliero dell’oro spot mostra che il metallo sta formando una solida base. L’oro ha trovato supporto a 3.250 USD e ha iniziato una ripresa verso l’area di resistenza di 3.450 USD. Il prezzo si sta comprimendo lungo il bordo di un pattern di triangolo ascendente, segnalando il potenziale per il movimento successivo.

L’RSI rimane al di sopra del livello mediano di 50, e l’azione dei prezzi si sta consolidando al di sopra della SMA a 50 giorni, aumentando così la possibilità di un breakout rialzista. Una rottura oltre i 3.450 USD probabilmente innescherà un movimento progressivo verso i 3.500 USD. Inoltre, una rottura decisiva al di sopra dei 3.500 USD potrebbe aprire la strada a livelli molto più elevati dell’oro spot.

Grafico 4 Ore XAUUSD – Sviluppo Positivo del Prezzo

Il grafico a 4 ore dell’oro spot mostra che il prezzo si sta consolidando tra le regioni di 3.250 e 3.450 USD. Tuttavia, la struttura dei prezzi all’interno di questa fascia rimane saldamente rialzista, indicando il potenziale per un breakout al rialzo.

Inoltre, si prevede che la correzione stagionale e la tendenza a un trading altalenante dell’oro termineranno ad agosto. Pertanto, il prezzo potrebbe continuare a salire da questa zona di consolidamento di supporto. Una rottura oltre i 3.500 USD probabilmente innescherà un forte slancio nel prezzo dell’oro.

Analisi Tecnica dell’Argento

Grafico Giornaliero XAGUSD – Martelli Rialzisti sulla SMA a 50 giorni

Il grafico giornaliero dell’argento spot mostra che il prezzo ha trovato un forte supporto sulla SMA a 50 giorni, attestandosi attorno ai 36 USD, e continua a salire. La formazione ripetuta di candele a martello rialziste ogni volta che il prezzo tocca la SMA a 50 giorni evidenzia un forte interesse all’acquisto e uno slancio rialzista. Una rottura oltre i 40 USD potrebbe spingere l’argento spot verso la fascia 42–43 USD.

Grafico 4 Ore XAGUSD – Sviluppo Positivo del Prezzo

Anche il grafico a 4 ore dell’argento spot mostra un’azione dei prezzi rialzista sopra i 31,80 USD. Il prezzo ha superato il livello chiave di 34,50 USD ed ora forma un’azione dei prezzi rialzista al di sopra di questo supporto. Questa struttura indica che la prossima direzione per l’argento è in rialzo. Una rottura oltre i 40 USD segnalerà ulteriori rialzi verso l’area dei 43 USD.

Analisi Tecnica dell’Indice del Dollaro USA

Grafico Giornaliero del Dollaro USA – Bear Flag

Il grafico giornaliero dell’Indice del Dollaro USA mostra che l’indice ha formato un bear flag a seguito della fase di consolidamento di luglio e agosto. Questo pattern bear flag è fortemente ribassista, e una rottura al di sotto del livello 97 probabilmente innescherà un successivo calo dell’indice verso l’area dei 90.

È inoltre importante notare che il livello di 100,50 è ora diventato una resistenza chiave all’interno di questo pattern bear flag. Pertanto, se l’indice dovesse rimbalzare, la zona di resistenza compresa tra 100,50 e 101 sarà una chiave per vendere l’Indice del Dollaro USA, potenzialmente portando a livelli inferiori.

Grafico 4 Ore del Dollaro USA – Ascending Broadening Wedge

Il grafico a 4 ore dell’Indice del Dollaro USA mostra la formazione di un pattern a cuneo espandente ascendente. Il crollo al di sotto di questo pattern, a seguito del discorso di Powell a Jackson Hole, si è rivelato essere un falso breakout.

L’indice è ora in consolidamento laterale all’interno della zona rossa e sembra pronto per un rimbalzo. Tuttavia, una rottura al di sotto del livello 97 rappresenterebbe un segnale fortemente ribassista e potrebbe spingere l’indice verso livelli molto più bassi.