Previsioni ASX 300: Debolezza Bancaria Pesa, Tech e Healthcare in Rialzo

ASX 200: le banche trascinano il calo, Tech e Healthcare contrastano la svendita

Le banche nell’ASX 200 hanno guidato i ribassi, con Westpac in calo del 2,26%, ANZ -0,94%, NAB -0,64% e Macquarie -0,37%. L’unica banca in rialzo è stata CBA (+0,50%). L’aumento dei tassi da parte della RBA ha quindi colpito il settore finanziario. Westpac ha inoltre avuto problemi propri dopo utili del primo semestre più deboli del previsto e preoccupazioni sui margini.

BHP e Rio hanno anch’esse chiuso in calo, mentre Newmount è salita dello 0,92% e FMG dello 0,45%. Quindi c’erano ancora acquisti su titoli legati all’oro e al minerale di ferro. Tra i rialzi si sono distinti WiseTech (+5,22%), Xero (+3,92%), Sigma Healthcare (+3,18%), ResMed (+2,11%) e Contact Energy (+6,79%).

Mappa di calore ASX 200: le banche trascinano l’indice verso il basso, mentre Tech, Energia, Utility e alcune Healthcare offrono spazi di verde

Mappa di calore ASX 200

Fonte: TradingView

L’aumento dei tassi RBA mantiene l’ASX 200 volatile mentre le banche sentono la pressione

La RBA ha portato i tassi a 4,35% da 4,10%, un segnale restrittivo per i mercati. Tuttavia l’ASX 200 resta volatile nel breve termine. I meccanismi sono noti: tassi più elevati implicano condizioni finanziarie più stringenti e costi maggiori per il servizio del debito. Questo rende gli operatori meno disposti a pagare premi per titoli a lunga durata, nomi immobiliari sensibili ai tassi, azioni dei consumatori e parti del comparto bancario.

A medio termine le banche dell’ASX 200 potrebbero beneficiare di un supporto ai margini. Tuttavia questo vantaggio può rapidamente essere eroso se aumentano gli insoluti o si raffredda la domanda di prestiti. Pertanto i settori potenzialmente migliori restano i minerari, l’energia, la healthcare, le telecom e le utility, poiché offrono profili di utili più difensivi o sono sostenuti dalle commodity. Sul piano dei fondamentali, l’ASX 200 ha ora bisogno di una leadership più solida da parte delle materie prime o di dati sull’inflazione più chiari per risalire con convinzione.

Il tasso ufficiale RBA sale al 4,35% a maggio 2026

Grafico a barre della decisione sui tassi RBA dell’Australia da maggio 2025 a maggio 2026

Fonte: TradingView

Rimbalzo Renko ASX 200 segnala ritorno della domanda vicino al supporto a 8.600

L’ASX 200 sta oscillando attorno alla media mobile semplice a 500 periodi (500‑SMA), trovando supporto intorno a 8.600. È positivo notare che il Supertrend è passato al verde. Anche la Z‑Score SMA è in salita, il che indica che la domanda sta gradualmente rientrando nell’indice. Potremmo quindi essere vicini alla fine del pullback che ha interessato l’ASX 200 nelle ultime settimane.

Renko a 15 mattoni dell’ASX 200 rimbalza attorno alla SMA di lungo termine

Renko ASX 200 con mattoni da 15

Fonte: TradingView

Il verdetto

Direzione della tendenza attuale: Ribassista

Bias: Negativo

Livelli di supporto: 8.255

Livelli di resistenza: 8.915, 9.230

Percorso a medio termine: L’indice ASX 200 appare ancora vulnerabile nel medio termine. L’indice deve riscattare il livello di 8.915 con una certa convinzione prima che la struttura tecnica inizi a migliorare. Sarà inizialmente un po’ volatile, ma una volta superati gli 8.915 si aprirà la strada verso i 9.230.