Notizie XRP oggi: La serie degli ETF si estende mentre il prezzo lotta contro il supporto a 2,0 USD

La serie di flussi in entrata nel mercato statunitense degli ETF spot su XRP si è estesa per 15 sessioni consecutive venerdì 5 dicembre. Tuttavia, i flussi si sono indeboliti per il quarto giorno di contrattazione, suggerendo una diminuzione della domanda istituzionale.

Gli inflows più deboli negli ETF spot hanno pesato sulla domanda per XRP, lasciando il token aggirarsi attorno al livello di supporto psicologico di 2,0 USD sabato 6 dicembre. XRP non è riuscito a superare la resistenza di 2,2 USD questa settimana, innescando una serie di prese di profitto che hanno portato il token a una perdita del 4,73% nella settimana in corso.

Tuttavia, i flussi in entrata prolungati, in contrasto con le deflussi settimanali di 87,7 milioni di USD nel mercato statunitense degli ETF spot su BTC, supportano un outlook rialzista a breve e medio termine per XRP.

Di seguito, esaminerò i principali fattori che guidano le recenti tendenze dei prezzi, le previsioni a medio termine (4-8 settimane) e i livelli tecnici chiave da monitorare per gli operatori.

La serie degli inflows negli ETF spot su XRP si estende a quindici sessioni

Il mercato statunitense degli ETF spot su XRP ha registrato flussi netti in entrata per 10,23 milioni di USD venerdì 5 dicembre, portando l’ammontare totale accumulato dal lancio a 897,35 milioni di USD. Tra le principali tendenze dei flussi figurano:

• Il Canary XRP ETF (XRPC) ha guidato la classifica di venerdì con flussi netti in entrata pari a 4,97 milioni di USD.
• Beneficiando di un vantaggio di primo ingresso nel mercato, il Canary XRP ETF (XRPC) guida anche i flussi netti in entrata dal lancio, con 363,85 milioni di USD.
• Il mercato statunitense degli ETF spot su XRP ha registrato una performance inferiore rispetto al mercato degli ETF spot su BTC, il quale ha visto flussi netti in entrata pari a 54,8 milioni di USD venerdì 5 dicembre.
• Gli emittenti degli ETF spot su XRP hanno registrato flussi netti in entrata per 230,73 milioni di USD nella settimana di riferimento conclusa il 5 dicembre.

Le tendenze dei flussi degli ETF spot su XRP supportano una prospettiva rialzista a breve e medio termine, con i principali sviluppi normativi destinati a stimolare la domanda sia istituzionale che retail.

Il Market Structure Bill, chiave per la traiettoria del prezzo di XRP

Il progresso del Market Structure Bill a Capitol Hill rimane un catalizzatore chiave per il prezzo man mano che il 2025 volge al termine. Il presidente della Commissione Bancaria del Senato, Tim Scott (R-SC), ha segnalato la possibilità di effettuare una markup sul market structure il 17-18 dicembre.

XRP è salito del 14,69% il 17 luglio, dopo che la Camera dei Rappresentanti degli Stati Uniti ha approvato il Market Structure Bill per il Senato. L’azione sul prezzo ha messo in evidenza l’importanza degli sviluppi legislativi favorevoli alle criptovalute sulla domanda di XRP.

La sensibilità del token agli sviluppi normativi in ambito cripto deriva dal caso SEC contro Ripple. La vicenda si è ufficialmente conclusa dopo che la Corte d’Appello degli Stati Uniti ha approvato le richieste di ritiro dell’appello presentate da Ripple e dalla SEC il 23 agosto.

È da notare che il lento progresso del Market Structure Bill a Capitol Hill ha contribuito al ribasso di XRP rispetto al massimo storico di luglio, pari a 3,66 USD.

Taglio dei tassi Fed e Proiezioni Economiche all’orizzonte

Se da un lato il lento progresso del Market Structure Bill ha rappresentato un freno per XRP, le aspettative di un taglio dei tassi da parte del Fed hanno attenuato il rischio ribassista.

Gli economisti prevedono che il Fed taglierà i tassi di 25 punti base mercoledì 10 dicembre. Minori costi di finanziamento probabilmente stimoleranno la domanda per asset a rischio come XRP. Salvo una sorpresa in cui i tassi rimangano invariati, le Proiezioni Economiche del FOMC saranno probabilmente l’evento chiave a metà settimana.

Revisione al ribasso dell’inflazione, aggiustamenti al rialzo della disoccupazione e un orientamento più accomodante dei tassi del Fed migliorerebbero il sentiment. Tuttavia, rimane incerta la prospettiva della politica del Fed, viste le persistenti preoccupazioni per un’inflazione alimentata da tariffe e un mercato del lavoro resiliente.

Tipicamente, le Proiezioni Economiche del FOMC rappresentano un evento di grande rilievo per il mercato. Tuttavia, l’imminente partenza del presidente del Fed, Powell, e la ricomposizione annuale dei membri votanti del FOMC potrebbero attenuare l’impatto di eventuali proiezioni orientate al ribasso sul sentiment.

In definitiva, un taglio dei tassi da parte del Fed e le previsioni di due o tre ulteriori tagli nel 2026 aumenterebbero probabilmente la domanda per XRP. Secondo il CME FedWatch Tool, vi è una probabilità dell’86,2% per un taglio in dicembre, con il 76,9% di probabilità per un taglio a luglio.

Persistono i rischi dello sfiato del carry trade sullo yen

Tuttavia, XRP e il mercato in generale devono fare i conti con una possibile svolta imprevista, che lascia gli investitori cauti. Le aspettative di un taglio dei tassi da parte del Fed coincidono con quelle di un rialzo dei tassi da parte della Bank of Japan a dicembre. Nel luglio 2024, la BoJ ha ridotto gli acquisti di Japanese Government Bonds (JGBs) e aumentato i tassi di interesse, innescando uno sfiato del carry trade sullo yen.

Per contestualizzare, costi di finanziamento in yen più elevati e un differenziale di tassi in diminuzione tra Stati Uniti e Giappone portano alla vendita di asset a rischio e al riacquisto dello yen per rimborsare prestiti basati sullo yen a basso costo, fenomeno definito come sfiato del carry trade sullo yen.

XRP è sceso da 0,6591 USD il 31 luglio 2024 a 0,4320 USD il 5 agosto 2024, per poi stabilizzarsi, evidenziando gli effetti delle decisioni politiche della BoJ sui mercati.

Prospettive rialziste a medio termine intatte

Nonostante i rischi legati allo sfiato del carry trade sullo yen persistano, diversi eventi su prezzi chiave potrebbero fare da catalizzatore per XRP, tra cui:

• Una maggiore accessibilità agli ETF spot per gli investitori.
• Il progresso della legislazione favorevole alle criptovalute, incluso il Market Structure Bill.
• Le aspettative di taglio dei tassi del Fed per dicembre e marzo.

A mio avviso, questi catalizzatori dei prezzi supportano un movimento a breve termine (1-4 settimane) verso i 2,35 USD e una salita a medio termine (4-8 settimane) verso i 3 USD.

Rischi ribassisti per le prospettive rialziste

Nonostante la prospettiva rialzista a breve e medio termine, diversi venti contrari minacciano l’outlook. Tra questi figurano:

• Le decisioni di politica monetaria e le indicazioni future della Bank of Japan e del Fed che innescano uno sfiato del carry trade sullo yen.
• La rimozione da parte di MSCI delle società di tesoreria di asset digitali (DAT), che potrebbe ridurre la domanda per XRP come riserva di tesoreria.
• Ritardi su un voto al Senato relativo al Market Structure Bill.
• L’OCC respinge la richiesta di Bitcoin per una licenza bancaria statunitense.
• Gli ETF spot su XRP registrano estese deflussi.

Questi eventi potrebbero spingere XRP al di sotto dei 2 USD, esponendo il minimo di novembre di 1,82 USD, prima di un ritorno a lungo termine a 3 USD.

Nonostante i venti contrari, a mio avviso una domanda resiliente per gli ETF spot su XRP, il progresso verso un ambiente normativo favorevole alle criptovalute e un orientamento accomodante del Fed supporteranno probabilmente un movimento verso i 3 USD.

In sintesi, le prospettive a breve termine restano cautamente rialziste, mentre quelle da medio a lungo termine sono costruttive.

Analisi Finanziaria

Outlook Tecnico: Le EMA segnalano cautela

XRP ha registrato un ribasso dello 0,22% sabato 6 dicembre, dopo una perdita del 2,9% il giorno precedente, chiudendo a 2,0317 USD. Notevole, il token ha performato al di sotto del più ampio mercato delle criptovalute, che è salito dello 0,07%.

Una serie negativa di tre giorni ha portato XRP a negoziare al di sotto delle Medie Mobili Esponenziali (EMA) a 50 e 200 giorni, confermando un orientamento ribassista. Tuttavia, i fondamentali stanno cambiando rispetto alla tendenza tecnica, supportando un outlook rialzista.

Tra i livelli tecnici chiave da monitorare si includono:

• Livelli di supporto: 2 USD, 1,9112 USD e 1,8239 USD
• Resistenza della EMA a 50 giorni: 2,2844 USD.
• Resistenza della EMA a 200 giorni: 2,4827 USD.
• Livelli di resistenza: 2,2 USD, 2,35 USD, 2,5 USD, 2,62 USD, 2,8 USD, 3,0 USD e 3,66 USD.

Evitare un calo al di sotto del supporto psicologico di 2,0 USD sosterebbe un movimento verso la EMA a 50 giorni. Un superamento sostenuto al di sopra della EMA a 50 giorni attiverebbe il livello di resistenza a 2,35 USD.

In particolare, il superamento della EMA a 50 giorni indicherebbe un’inversione di tendenza rialzista a breve termine. Tale inversione supporterebbe una salita a medio termine (4-8 settimane) verso la EMA a 200 giorni e il livello di 2,5 USD.

Indicatori Fondamentali: Segnali Corporate, Decisioni Politiche

Tra i fattori chiave che influenzano il prezzo a breve termine si includono:

• Le tendenze dei flussi giornalieri degli ETF spot su XRP.
• Le opinioni delle blue-chip sul ruolo di XRP come asset di riserva di tesoreria.
• Pietre miliari normative: la richiesta di Ripple per una licenza bancaria statunitense e il progresso del Market Structure Bill a Capitol Hill.
• La decisione di MSCI riguardo alla quotazione delle società di tesoreria digitale (DAT).
• Le decisioni sui tassi di interesse e le prospettive politiche del Fed e della BoJ.

Struttura rialzista: Cosa succede se si mantiene il supporto a 2,0 USD?

Mantenersi sopra i 2,0 USD e la trendline inferiore sosterebbe un movimento verso la trendline superiore. Il superamento della resistenza sulla trendline superiore supporterebbe l’obiettivo di prezzo a medio termine di 2,5 USD e una proiezione a lungo termine (8-12 settimane) di 3 USD.

Tuttavia, un movimento al di sotto di 1,8239 USD invaliderebbe la struttura rialzista a medio termine.

Prospettive: Il supporto a 2,0 USD è chiave per l’outlook a medio termine

XRP affronterà una settimana cruciale, con il livello di supporto psicologico di 2,0 USD ben in gioco. I flussi in entrata negli ETF spot saranno fondamentali per le tendenze a breve termine dei prezzi. Flussi forti, un taglio dei tassi orientato al ribasso dal Fed e un sostegno bipartisan per il Market Structure Bill sono destinati a dare il via al prossimo rally di XRP.

Mantenersi sopra i 2,0 USD sarà fondamentale in vista dei principali eventi della prossima settimana.