Indice S&P 500: Azioni USA in Affanno Mentre Scade il Termine di Trump e il Petrolio Schizza

Il Termine di Trump sull’Iran Pesa sui Futures degli Indici Azionari

I principali futures sugli indici azionari statunitensi sono in calo a metà seduta di martedì, mentre le tensioni tra Stati Uniti e Iran hanno zavorrato il sentiment degli investitori. Il calo è avvenuto alla vigilia del termine fissato dal presidente Trump per la riapertura dello Stretto di Hormuz, con scarsa fiducia che si possa arrivare a un accordo.

Alle 16:14 GMT, l’Dow Jones Industrial Average è in calo di 246 punti, pari allo 0,52%, mentre l’S&P 500 ha perso lo 0,46% e il Nasdaq Composite è in ribasso dello 0,67%.

Outlook Tecnico

Tecnicamente, l’Indice S&P 500 (SPX) è in una tendenza ribassista, ma il momentum a breve termine si è spostato al rialzo dopo la conferma del fondo di inversione di prezzo di chiusura a 6.316,91 il 31 marzo. Tuttavia, dopo aver superato una zona di ritracciamento di lungo periodo a 6.403,01 – 6.566,52, il rally si è arrestato appena sotto la media mobile a 200 giorni a 6.650,75 e una zona di ritracciamento a breve termine a 6.659,60 – 6.740,50.

Avvertimento di Trump Scuote i Mercati con l’Avvicinarsi del Termine sull’Iran

Trump l’ha detto semplice: rispettate il termine o affrontate un’azione militare. Gli investitori non hanno aspettato di vedere come si sarebbe evoluta la situazione. Hanno venduto subito. C’erano ancora segnali che i colloqui informali non si fossero completamente dissolti, ma nessuno stava prezzando la possibilità di un accordo in tempo. Si rincorrevano già notizie di attacchi statunitensi alle infrastrutture iraniane. Quando il ribasso si presenta così, si taglia l’esposizione e si fanno le domande dopo.

Il Balzo del Petrolio Aggiunge Pressione Inflazionistica a un Mercato già Nervoso

Il petrolio non ha aspettato conferme. Il West Texas Intermediate (WTI) è salito di oltre il 3% superando i 117 $ al barile e il Brent ha oltrepassato i 110 $. I trader conoscono bene l’impatto che una chiusura prolungata di Hormuz avrebbe sulle forniture globali e non stanno aspettando per scoprire quanto possa essere grave. L’aspetto inflazionistico è ciò che trasforma questo in un problema doppio per le azioni: costi energetici più alti si traducono direttamente in pressioni sui prezzi e danno alla Fed meno margine di manovra. Le attese per tagli dei tassi erano già ridotte prima di oggi. Questo non aiuta.

Ripartizione per Settori

I titoli tecnologici e i titoli growth hanno guidato le vendite trascinando il Nasdaq al ribasso. Il settore finanziario e quello dei consumi discrezionali hanno seguito. L’unico settore che regge è quello energetico, il che ha senso con il petrolio che corre come accade.

Broadcom ha fatto eccezione, salendo del 3% dopo aver annunciato nuovi accordi sull’intelligenza artificiale. La domanda di semiconduttori è rimasta stabile e il mercato l’ha premiata.

Prospettive di Mercato

In questo momento è il Medio Oriente a comandare il mercato e questo non cambierà finché non ci sarà una risoluzione in un senso o nell’altro. Un accordo dell’ultimo minuto ribalterebbe rapidamente il sentiment. Nessun accordo e si aprirebbe un’altra gamba ribassista. I dati economici e i segnali della Fed restano sullo sfondo per ora, ma torneranno al centro dell’attenzione non appena il rumore geopolitico si attenuerà.

I titoli energetici hanno vento in poppa finché il petrolio resta elevato. Il resto del mercato rimane in difesa fino a quando i trader non otterranno chiarezza su cosa succederà con l’Iran.

Il pattern sul grafico giornaliero indica che il mercato potrebbe essere in attesa di un catalizzatore. Nel frattempo si sta sviluppando un lieve bias rialzista, con la media mobile a 200 giorni come potenziale punto di innesco per un aumento di forza. Questo potrebbe bastare ad attirare altri investitori, ma l’SPX dovrà realmente riguadagnare la media mobile a 50 giorni a 6.771,00 per attirare acquirenti più forti.

Se un accordo di cessate il fuoco saltasse e la guerra dovesse intensificarsi, i venditori potrebbero spingere l’SPX nuovamente sotto 6.566,62 e 6.483,00. Se non emergessero nuovi acquirenti, allora un ritest di 6.316,91 è probabile nel breve termine. In sostanza, si profila un bias rialzista oltre 6.566,50 e un bias ribassista sotto 6.483,00. Nel range intermedio, lo definiamo neutro.

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